Termingeschäft

Kassageschäft | Termingeschäft |

Spot transaction | Forward transaction |

Wie beim Termingeschäft wird auch beim Devisenswap das unterschiedliche Zinsniveau in Swappunkten quotiert.

As with the futures market, the different interest rates are quoted in swap points also in foreign exchange.

Terminkäufe und- verkäufe werden jeweils zum Kassakurs, zu dem das Termingeschäft abgeschlossen wurde, vom Abschluss- bis zum Erfüllungstag in Nebenbüchern( außerbilanziell) erfasst.

Forward purchases and sales shall be recognised in offbalance-sheet accounts from the trade date to the settlement date at the spot rate of the forward transaction.

Ein Beispiel hierfür ist die Verpflichtung eines Unternehmens bei einem Termingeschäft, eine feste Anzahl eigener Anteile gegen einen festen Betrag an flüssigen Mitteln zurückzukaufen.

One example is an entity's obligation under a forward contract to repurchase a fixed number of its own shares for a fixed amount of cash.